Με στήριξεις από ΕΤΕ, ΟΠΑΠ +3% ανοδικά το ΧΑ +0,70% στις 1.855 μον.-Σε επίπεδα υπερβολικής αποτίμησης η αγορά

Στο υψηλό της ημέρας στις δημοπρασίες έκλεισε το ελληνικό χρηματιστήριο, στις 1.855 μονάδες, με στηρίξεις από επιλεγμένες μετοχές, την Εθνική Τράπεζα να ξεχωρίζει στον τραπεζικό κλάδο με κέρδη +2,84% ενώ στα μη τραπεζικά ο ΟΠΑΠ ενισχύθηκε κατά +3,17%, με τις συναλλαγές να ανεβάζουν ταχύτητα μετά τη λήξη της συνεδρίασης.. Το ενδιαφέρον εστιάζεται στην εξέλιξη των διαπραγματεύσεων ΗΠΑ-Κίνας, που συνεχίζονται σήμερα για δεύτερη ημέρα στο Λονδίνο, με τις πληροφορίες να αναφέρουν ότι οι συνομιλίες δείχνουν πρόοδο και πως υποχωρεί η ένταση. Ο έλεγχος της Κίνας στις σπάνιες γαίες, οι πιέσεις της Wall Street και ο κίνδυνος βιομηχανικής ασφυξίας ωθούν τον Λευκό Οίκο σε στρατηγική αναδίπλωση. Στα γεωπολιτικά μέτωπα η κατάσταση παραμένει αμετάβλητη, ενώ σύμφωνα με το περιοδικό Foreign Policy, οι ΗΠΑ αναμένεται να αποχωρήσουν από τις διαπραγματεύσεις για το Ουκρανικό και να καταλογίσουν ευθύνες τόσο στη Ρωσία όσο και στην Ουκρανία για την αδυναμία επίτευξης προόδου. Στο εσωτερικό, τα νέα στοιχεία της ΑΑΔΕ αποτυπώνουν ένα ζοφερό τοπίο καθώς στους πρώτους 4 μήνες του έτους δημιουργήθηκαν «φρέσκα» χρέη ύψους 3,192 δισ. ευρώ, με τους απλήρωτους φόρους να αγγίζουν τα 3 δισ. ευρώ, ενώ σύμφωνα με την ΕΛΣΤΑΤ, ο ετήσιος πληθωρισμός στην Ελλάδα, αυξήθηκε στο 2,5% τον Μάιο, από 2% που είχε διαμορφωθεί τον Απρίλιο, με αυξήσεις – φωτιά 18% στο ρεύμα και 10,9% στα ενοίκια Αναλυτικά, στις τράπεζες, εν μέσω μεταβλητότητας, στο υψηλό της ημέρας στις δημοπρασίες έκλεισε η Εθνική +2,84% και ακολούθησαν Eurobank +0,87% και Alpha Bank +0,47%, ενώ η Πειραιώς υποχώρησε στο -0,85%. Στα μη τραπεζικά blue chips, στο υψηλό της ημέρας έκλεισε ο ΟΠΑΠ 3,17% και ακολούθησαν Τιτάν +1,88%, ΔΕΗ +1,86%…ενώ πτωτικά έκλεισαν ΟΤΕ -1,26%, Lamda -0,63%, Jumbo -0,41%… Από σήμερα 10/6 οι μετοχές της Πλαστικά Θράκης, διαπραγματεύονται χωρίς το δικαίωμα στο τελικό μέρισμα ύψους 0,1606 ευρώ καθαρό. Το ελληνικό χρηματιστήριο κινείται το τελευταίο διάστημα στη ζώνη των 1.850 μονάδων, στα υψηλότερα επίπεδα των τελευταίων 15 ετών, ξεπερνώντας κάθε προσδοκία. Ωστόσο, η αγορά φαίνεται να έχει φτάσει σε επίπεδα υπερβολικής αποτίμησης, γεγονός που δημιουργεί αμφιβολίες για την περαιτέρω συνέχιση της ανόδου. Οι μέτοχοι, οι επενδυτές, οι κερδοσκόποι γνωρίζουν ότι στη ζώνη των 1.850 μονάδων περιλαμβάνονται όλα τα θετικά σενάρια για οικονομία, τράπεζες, ανάπτυξη, αγορές και το ελληνικό χρηματιστήριο έχει προεξοφλήσει και τα κέρδη του 2025 και σχεδόν τα κέρδη έως το α΄ 6μηνο του 2026. Το ελληνικό χρηματιστήριο είναι φούσκα, που έχει αποκτήσει χαρακτηριστικά τεχνητής φούσκας, συντηρείται σκόπιμα λόγω κερδοσκοπικής αδηφαγίας αλλά δεν αξίζει να είναι στις 1850 ή στις 2.000 μονάδες. Αυτό δεν σημαίνει ότι δεν θα σπρώξουν την αγορά υψηλότερα αλλά θεωρούμε οτιδήποτε πάνω από 1.850 μονάδες είναι ακριβό για Ελλάδα αξίζει για πωλήσεις και στις 2.000 μονάδες για επιθετικές πωλήσεις… Πάνω από τα επίπεδα των 1.850 μονάδων οι επενδυτές καλούνται να είναι ιδιαίτερα προσεκτικοί και να εξετάσουν το ενδεχόμενο να προβούν σε πωλήσεις, καθώς η υπερτιμημένη κατάσταση οδηγεί σε αυξημένο κίνδυνο. Στις 20/6 θα λάβει χώρα η τριπλή λήξη των παραγώγων ενώ στις 24/6 αναμένεται η απόφαση της MSCI για το αν το ελληνικό χρηματιστήριο θα ενταχθεί ή όχι στη “watch-list”, στο πλαίσιο της ετήσιας αναθεώρησης της κατάταξης των αγορών Η αναβάθμιση της αγοράς σε “ώριμη” από “αναδυόμενη”, θα δημιουργήσει επιπλέον κέρδη, αλλά το βασικό “πάρτι” φαίνεται να έχει φτάσει στο τέλος του για φέτος. Όταν η αναβάθμιση αυτή ολοκληρωθεί, το ελληνικό χρηματιστήριο θα βρεθεί αντιμέτωπο με τις προκλήσεις της «ώριμης» αγοράς, με όλες τις ενδεχόμενες επιπτώσεις που αυτή συνεπάγεται. Ακολουθεί η απόφαση της Standard & Poor’s τον Ιούλιο, η οποία θα κρίνει την αναβαθμίσει του ελληνικού Χρηματιστηρίου στις αναπτυγμένες Αγορές, ενώ τον Σεπτέμβριο αναμένεται η απόφαση του FTSE Russell και τον Απρίλιο του 2026 θα αποφασίσει ο Stoxx.

Το Δημόσιο κρατά (προς το παρόν) το 8,39% της Εθνικής – Έρχεται διπλό χτύπημα από την τράπεζα

Σε επιχειρησιακό επίπεδο η διοίκηση της Εθνικής Τράπεζας ετοιμάζει, σύμφωνα με τις πληροφορίες, διπλό χτύπημα εντός και εκτός συνόρων. Είναι γνωστό ότι ο διευθύνων σύμβουλος Παύλος Μυλωνάς συζητά με περισσότερες από δυο-τρεις ασφαλιστικές εταιρείες με σκοπό την συνεργασία αλλά και την απόκτηση από την Εθνική Τράπεζα ενός ικανοποιητικού ποσοστού στην ασφαλιστική που θα επιλέξει. Η ανάγκη για συμμαχία με μία από τις μεγάλες ασφαλιστικές εταιρείες της αγοράς προκύπτει μετά την εξαγορά της Εθνικής Ασφαλιστικής από την τράπεζα Πειραιώς. Κενό που πρέπει να καλύψει η Εθνική και στο πλαίσιο της μεταφοράς του πελατολογίου της σε άλλον ασφαλιστικό πάροχο. Παράλληλα, η Εθνική αναζητά και ευκαιρίες επέκτασης εκτός των συνόρων με στόχο την αύξηση του πελατολογίου της αξιοποιώντας τις ψηφιακές πλατφόρμες που παρέχουν τραπεζικές εργασίες. Επιπλέον σύμφωνα με πληροφορίες του bankingnews.gr το ελληνικό δημόσιο δεν αναμένεται να προχωρήσει άμεσα στην πώληση του 8,39% των μετοχών της Εθνικής που ελέγχει. Υπάρχουν εισηγήσεις για διάθεση του ποσοστού σε θεσμικό επενδυτή στα πρότυπα της συνεργασίας Alpha Bank/Unicredit ωστόσο στην κυβέρνηση δεν εξετάζουν την πώληση του ποσοστού. Το ίδιο σκεπτικό έχουν, όπως λένε οι ίδιες πληροφορίες, και στο ESM.

Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση

Με μεικτά πρόσημα ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη στο +0,18% και τον Τραπεζικό Δείκτη -0,01%. Στα πρώτα λεπτά της συνεδρίασης, με ελεγχόμενες πιέσεις σε Εθνική , Πειραιώς πλησίοντου -1,5% και τη δεικτοβαρή Coca Cola -2,5% ….ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό της ημέρας -0,61% και ο Γενικός Δείκτης στο -0,41%. Λίγο πριν το κλείσιμο της συνεδρίασης, με αγοραστικές παρεμβάσεις σε Εθνική πλησίον του +3%, αλλά και σε επιλεγμένες μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, όπως ΟΠΑΠ +3%, Τιτάν, ΔΕΗ πέριξ του +2% .ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας +1,17% ενώ στις δημοπρασίες ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στο υψηλό της ημέρας στο +0,70%. O Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με άνοδο +0,70% στις 1.855 μονάδες, έχοντας υψηλό στις 1.855,73 μονάδες και χαμηλό τις 1.835,34 μονάδες. Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε ικανοποιητικά επίπεδα και ήταν μοιρασμένος στις τράπεζες και στα μη τραπεζικά blue chips. Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 188,2 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 10,2 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος στα 33,6 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 22,4 εκατ. να διακινούνται στις τράπεζες. Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 10,19 εκατ. ευρώ και όγκου 1,26 εκατ. τεμαχίων πραγματοποήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο. Ειδικότερα, η Alpha Bank διακίνησε 326 χιλ. τεμάχια αξίας 895 χιλ. ευρώ, η Εθνική 142,8 χιλ. τεμάχια αξίας 1,53 εκατ. ευρώ, η Πειραιώς 255 χιλ. τεμάχια αξίας 1,43 εκατ. ευρώ και η Τρ. Κύπρου 39 χιλ. τεμάχια αξίας 239 χιλ. ευρώ. Ο ΟΠΑΠ 40 χιλ. τεμάχια αξίας 763 χιλ. ευρώ, η Jumbo 89,8 χιλ. τεμάχια αξίας 2,6 εκατ. ευρώ, η ΓΕΚ Τέρνα 32 χιλ. τεμάχια αξίας 626 χιλ. ευρώ και ο Sarantis 50 χιλ. τεμάχια αξίας 695 χιλ. ευρώ.. Ο ΟΛΠ 26 χιλ. τεμάχια αξίας 1,21 εκατ. ευρώ και η Lavipharm 261,5 χιλ. τεμάχια αξίας 205,4 χιλ. ευρώ.

Τα τεχνικά σημεία

Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 1.855 μονάδες, διασπώντας την πρώτη αντίσταση των 1.850 μονάδων και ακολουθούν οι 1.900, οι 1.950 και οι 2.000 μονάδες. Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 1.800 μονάδες και ακολουθούν οι 1.780, οι 1.750, οι 1.700, οι 1.680, οι 1.670, οι 1.650, οι 1.600, οι 1.580, οι 1.550, οι 1.587 ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.546 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών. Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 1.857 μονάδες, διασπώντας την πρώτη αντίσταση των 1.850 μονάδων και ακολουθούν οι 1.900 και οι 1.950 μονάδες. Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 1.800 μονάδες και ακολουθούν οι 1.750, οι 1.700, οι 1.660, οι 1.600, οι 1.550, οι 1.500, οι 1.480, οι 1.450, οι 1.400, οι 1.461 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.401 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.

Βελτίωση στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης – To spread με την Ιταλία στις -21 μονάδες βάσης

Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 10/6 στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης, με τη μεταβλητότητα να συνεχίζεται, εν μέσω γεωπολιτικής και οικονομικής αβεβαιότητας Οι επενδυτές μετά την απόφαση της νομισματικής πολιτικής της ΕΚΤ να μειώσει τα επιτόκια 0,25% αναμένει την απόφαση της FED της διήμερης συνεδρίασης της Fed στις 17 – 18 Ιουνίου Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,26% και το 10ετές ιταλικό 3,46% με το μεταξύ τους spread στις -21 μονάδες βάσης. Αγορές καταγράφονται στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές αμερικανικό στο 4,45% και το 2ετές στο 3,99%, με την απόδοση του 10ετούς να παραμένει υψηλότερα από το 2ετές ομόλογο. Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους. Εν τω μεταξύ η Scope Ratings δεν… ασχολήθηκε με την επικαιροποίηση της αξιολόγησης της Ελλάδας την Παρασκευή 30/5, καθώς δεν προχώρησε σε δράση αξιολόγησης όπως ήταν προγραμματισμένο. Έτσι, η αξιολόγηση μακροπρόθεσμης πιστοληπτικής ικανότητας για την Ελλάδα παρέμεινε στο ΒΒΒ με σταθερές προοπτικές επαναξιολόγησης (outlook). Η οικονομία δεν είναι σε τέτοια κατάσταση που δικαιολογεί αναβαθμίσεις αλλά η ανάκαμψη των τραπεζών τροφοδοτεί τις αναβαθμίσεις Tο 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο. Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια… Το 2024 γίναμε μάρτυρες μιας κακοστημένης διαδικασίας χειραγώγησης από τους οίκους αξιολόγησης όπου προέβησαν σε μπαράζ αναβαθμίσεων ώστε η Ελλάδα να αποκτήσει επενδυτική βαθμίδα. Το investment grade ή επενδυτική βαθμίδα σε ένα κόσμο λογικό θα είχε σημασία αλλά από τότε που εμφανίστηκε η ακραία στρεβλωμένη ποσοτική χαλάρωση ουσιαστικά μετρίασαν την αξία των οίκων αξιολόγησης. Το 2024 το βασικό κίνητρο για να αναβαθμιστεί η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα ήταν κυρίως πολιτικό. Το 2025 οι οίκοι αξιολόγησης θα μετριάσουν τον ενθουσιασμό τους με την Ελλάδα. Αν και η αναβάθμιση θεωρείται τυπική γιατί ήδη η Ελλάδα βρίσκεται σε επενδυτική βαθμίδα και η αξιοπιστία των οίκων αξιολόγησης αμφισβητείται, πληρώνονται κάθε φορά που συντάσσουν μια έκθεση και συνήθως για να παίρνουν δουλειές… πουλάνε θετικά σενάρια… εντούτοις για μεγάλο μέρος των επενδυτών είναι υπολογίσιμοι οι οίκοι αξιολόγησης. Από την άλλη, όλα αυτά δεν έχουν και πολύ μεγάλη σημασία, αφού οι κεντρικές τράπεζες έχουν ακυρώσει την επίδραση των οίκων αξιολόγησης. Το χρέος στα 403,86 δισεκ. καμία βελτίωση σε απόλυτα μεγέθη, αντιθέτως επιδείνωση 30 δισεκ. σε 2,5 χρόνια… Από τα 403,86 δισεκ, 105,2 δισεκ. αφορούν κρατικά ομόλογα, 218,8 δισεκ. δάνεια μηχανισμών στήριξης, 8,4 δισεκ. έντοκα γραμμάτια, 57 δισεκ. repos. Το ελληνικό δημόσιο προσπαθεί μέσω ενδοκυβερνητικού δανεισμού να συντηρηθεί και έτσι εξηγείται γιατί τα repos δεν μειώνονται… Από το ελληνικό χρέος αυτό που βρίσκεται σε κυκλοφορία είναι τα 105 δισεκ. ομολόγων… π.χ. τα 218 δισεκ. του ελληνικού χρέους είναι δάνεια μηχανισμών στήριξης. Ωστόσο από αυτά τα 105 δισεκ. τα 40 δισεκ. τα κατέχει ήδη η ΕΚΤ… Όταν λέμε αναβαθμίστηκε η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα σημαίνει ότι τα ομόλογα 105 δισεκ. θα έχουν χαρακτηριστικά επενδυτικής βαθμίδας δεν θα θεωρούνται junk bond… Δηλαδή ο επικοινωνιακός χαμός είναι για περίπου 105 δισεκ. εκ των οποίων μέρος αυτών κατέχει ήδη και η ΕΚΤ. Οι οίκοι αξιολόγησης δεν θα γελοιοποιηθούν όπως το 2008 και 2009 που βαθμολογούσαν την Ελλάδα σε κλίμακες επενδυτικής βαθμίδας εκτός πραγματικότητας. Οπότε οι οίκοι αξιολόγησης δεν μας κάνουν και κανένα δώρο αφού το ρίσκο αξιολόγησης που αναλαμβάνουν είναι ασήμαντο.

Μεικτές τάσεις στις ασιατικές αγορές

Με μεικτές τάσεις έκλεισαν σήμερα 10/6 οι ασιατικές αγορές με την προσοχή να στρέφεται στη δεύτερη ημέρα των εμπορικών διαπραγματεύσεων μεταξύ των Ηνωμένων Πολιτειών και της Κίνας στο Λονδίνο. Η συνάντηση, που έχει οριστεί για τις 10:00 π.μ. τοπική ώρα, συγκεντρώνει τον Κινέζο αντιπρόεδρο He Lifeng και ανώτερους αξιωματούχους των ΗΠΑ, συμπεριλαμβανομένου του υπουργού Οικονομικών Scott Besssent, του υπουργού Εμπορίου Howard Lutnick και του εμπορικού αντιπροσώπου Jamieson Greer. Το θετικό συναίσθημα υποστηρίχθηκε από παρατηρήσεις των Bessent και Lutnick, οι οποίοι περιέγραψαν τις συνομιλίες της Δευτέρας ως “καρποφόρες”. Ο πρόεδρος των ΗΠΑ D. Trump πρόσθεσε ότι λαμβάνει “καλά δημοσιεύματα από το Λονδίνο”. Aναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο +0,30%, ο δείκτης Shanghai στη Κίνα στο -0,44%, ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ στο -0,36%, o δείκτης Kospi στη Ν. Κορέα στο +0,56% και ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο +0,84%.

Ήπιες μεταβολές στις ευρωπαϊκές αγορές

Ήπιες μεταβολές καταγράφονται σήμερα 10/6 τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια, με το ενδιαφέρον να εστιάζεται στις εμπορικές διαπραγματεύσεις ΗΠΑ- Κίνας . Οι αντιπροσωπείες από τις δύο χώρες συναντήθηκαν χθες στο Λονδίνο και αναμένεται να συνεχίσουν σήμερα τις συζητήσεις. Η προσοχή στρέφεται στη απόφαση της Fed, ενόψει της συνεδρίασής της στις 17-18 Ιουνίου. Παρά τις πιέσεις από τον D. Trump για χαλάρωση, δεν αναμένονται άμεσες αλλαγές από το τρέχον επίπεδο 4,25%-4,50%, καθώς υιοθετεί πιο επιφυλακτική στάση, παρακολουθώντας στενά τα οικονομικά δεδομένα πριν λάβει αποφάσεις. Επιπλέον, οι επενδυτές αξιολόγούν τις τελευταίες οικονομικές εκθέσεις. Η εμπιστοσύνη των επενδυτών στην Ευρωζώνη συνέχισε να βελτιώνεται τον Ιούνιο, κινούμενη σε θετικό έδαφος, ανέφερε ο Sentix την Τρίτη. Ο δείκτης κατέγραψε 0,2 τον Ιούνιο, σε σύγκριση με ένα αρνητικό 8,1 τον Μάιο, και ξεπέρασε κατά πολύ τις προσδοκίες. Ο δείκτης προσδοκιών της ζώνης του ευρώ κέρδισε 10,5 μονάδες, φτάνοντας τις 14,3 τον Ιούνιο.Εν τω μεταξύ, το γερμανικό επενδυτικό κλίμα ανήλθε σε αρνητικό 5,9, με τον τρέχοντα δείκτη αξιολόγησης να βρίσκεται σε αρνητικό 26,8. Η βιομηχανική παραγωγή στην Ιταλία αυξήθηκε κατά 1% τον Απρίλιο σε σύγκριση με τον Μάρτιο, σύμφωνα με τα στοιχεία της στατιστικής υπηρεσίας της χώρας Istat. Το ποσοστό ήταν 0,3% υψηλότερο σε σύγκριση με το προηγούμενο έτος, και ήταν αυξημένο κατά 0,4% σε τρίμηνο. Το ποσοστό ανεργίας στο Ηνωμένο Βασίλειο αυξήθηκε στο 4,6% τους τρεις μήνες έως τον Απρίλιο, σύμφωνα με τα στοιχεία που δημοσίευσε το Γραφείο Εθνικών Στατιστικών (ONS) την Τρίτη. Η ανάγνωση ήρθε πάνω από τις εκτιμήσεις των αναλυτών και ήταν αυξημένη από το προηγούμενο τρίμηνο., Πτώση -2,2% καταγράφεται στις τιμές του φυσικού αερίου, με το ολλανδικό TTF Ιουλίου στα 34,82 ευρώ. Ήπια ανοδικά κινούνται οι τιμές του πετρελαίου, με το brent να διαμορφώνεται στα 67,26 δολ. το βαρέλι στο +0,35% και του αμερικανικού αργού στα 65,35 δολ. το βαρέλι στο +0,15%. Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο -0,25%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι στο +0,10%, ο δείκτης FTSE MIB -0,20% και ο ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο +0,10% και ο FTSE 100 στο Λονδίνο +0,50%. Στη Wall Street, ο Dow Jones κινείται στο -0,05%, ο S&P 500 στο +0,15%, ο Nasdaq στο +0,15% και το ETF GREC στο +0,92% ( 56,36 δολ.).

Μεικτές τάσεις στις τράπεζες με ικανοποιητικές συναλλαγές – Στο υψηλό της ημέρας η Εθνική +3%

Μεικτές τάσεις καταγράφηκαν στις τράπεζες, εν μέσω μεταβλητότητας, με την Εθνική να ξεχωρίζει ανοδικά και με ικανοποιητικές τις συναλλαγές. Η Εθνική έκλεισε στα 10,85ευρώ, με άνοδο +2,84%, με όγκο 3,2 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 9,92 δισ. ευρώ. Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split. Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ. Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ. Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS. Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά. Η Alpha Βank έκλεισε στα 2,75 ευρώ, με άνοδο +0,47%, με όγκο 8,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 6,47 δισεκ. ευρώ. Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split. Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ. Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split. Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται. Η Πειραιώς έκλεισε στα 5,5820 ευρώ, με πτώση -0,85% με όγκο 4,4 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 6,98 δισ. ευρώ. Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS. Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ. Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021). Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS. Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ. Η Eurobank έκλεισε στα 2,7940 ευρώ, με άνοδο +0,87% με όγκο 6,5 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 10,27 δισ. ευρώ. Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα). Η Optima έκλεισε στα 19,24 ευρώ, με πτώση -0,62% με όγκο 80 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,42 δισ. ευρώ. Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου έκλεισε στα 6,14 ευρώ, αμετάβλητη και όγκο 270 χιλ τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,71 δισεκ. ευρώ. Η Attica Bank έκλεισε στα 0,80 ευρώ, με άνοδο +0,13% με όγκο 533 χιλ. τεμάχια και αποτίμηση στα 1,29 δισεκ. ευρώ.. Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος στα 14,05 ευρώ, με άνοδο +0,36% και κεφαλαιοποίηση 279 εκατ. ευρώ.

Άνοδος στα μη τραπεζικά blue chips με ικανοποιητικές συναλλαγές – Στο υψηλό της ημέρας ο ΟΠΑΠ +3%

Ανοδικά έκλεισε η πλειονότητα των μη τραπεζικών μετοχών του FTSE 25, με ικανοποιητικές τις συναλλαγές. Στο υψηλό της ημέρας έκλεισε ο ΟΠΑΠ 3,17% και ακολούθησαν ΕΛΧΑ +1,97%, Τιτάν +1,88%, ΔΕΗ +1,86%.. Στον αντίποδα, υποχώρησαν ΟΤΕ -1,26%, Lamda -0,63%, Jumbo -0,41%… Η Coca Cola έκλεισε στα 46,30 ευρώ, με πτώση -0,39% και κεφαλαιοποίηση στα 17,28 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25. Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 19,50 ευρώ, με άνοδο +3,17% και αποτίμηση 7,22 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων τις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25. Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 17,1 ευρώ, με πτώση -1,26% και αποτίμηση 7,09 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων. Ο Μetlen έκλεισε στα 45,8 ευρώ, με πτώση -0,04% και κεφαλαιοποίηση 6,54 δισεκ. ευρώ στην 4η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips. Η ΔΕΗ έκλεισε στα 13,69 ευρώ, με άνοδο +1,86% και αποτίμηση 5,06 δισ. ευρώ. Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 28,96 ευρώ, με πτώση -0,41% και κεφαλαιοποίηση 3,94 δισ. ευρώ. Ο Titan Cement International έκλεισε στα 40,70 ευρώ, με άνοδο +1,88% και κεφαλαιοποίηση 3,19 δισ.ευρώ. Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 7,85 ευρώ, με άνοδο +0,38% και κεφαλαιοποίηση 2,4 δισ. ευρώ. Η μετοχή της Motor Oil έκλεισε στα 25,02 ευρώ, με άνοδο +1,13% και κεφαλαιοποίηση 2,77 δισ. ευρώ. Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 19,56 ευρώ, με άνοδο +0,88% και κεφαλαιοποίηση 2,02 δισ. ευρώ. Η Viohalco έκλεισε στα 5,64 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση στα 1,46 δισ. ευρώ. Ο Aktor έκλεισε στα 5,58 ευρώ, με άνοδο +0,18% και κεφαλαιοποίηση 1,14 δισ. ευρώ. Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 5,92 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 630 εκατ. ευρώ. Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 3,27 ευρώ, με πτώση -0,91% και κεφαλαιοποίηση 103 εκατ. ευρώ.

Aγορές στα ομόλογα της Ευρωζώνης – To spread με την Γερμανία στις 73 μονάδες βάσης

Aγορές καταγράφονται σήμερα 10/6 στα ομόλογα της Ευρωζώνης. Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,26% και το 10ετές ιταλικό 3,47%, με το μεταξύ τους spread στις -21 μονάδες βάσης. Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 73 μονάδες βάσης από 74 μονάδες βάσης. Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 53 μονάδες βάσης. Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης. Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β. Το CDS δουλεύει ως εξής…. Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,53% ή 530 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος. Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις -21 μονάδες βάσης. Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 25 μονάδες βάσης.

Βελτίωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης

Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 10/6 στα ομόλογα της Ευρωζώνης. Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 10 Ιουνίου του 2025 στο 3,47%. Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 10/6/2025 στο 2,53%. Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής…. Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,84% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020. Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 3,01% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020. Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,11% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020. Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 3,47% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021. Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 2,92%. Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.

Πηγή: Pagenews.gr